2021-05-11

创业板条件

港勤跨境财税

1.IPO上市流程
2.创业板IPO上市需要具备的条件
3.创业板与主板IPO上市条件差异比较?

1.IPO上市流程

　　1、聘任三家中介服务机构：证券公司(俗称券商、也就是投行)、会计师事务所、顾问事务所，这三家是法定的中介服务机构，其中以券商为首，承担保荐和承销任务，会计师负责上市，顾问负责上市相关法律问题。找对了人，这是关键中的关键。香港离岸公司和新加坡的离岸公司有什么区别?好券商也许贵，但可以大大降低花冤枉钱的可能性，再说ipo上市条件券商的收费中绝大部分是上市后才给的，不上市不用给，所以一定要选好券商团队。

　　2、中介机构做初步尽职调查，发现存在的重大问题，确定改制和上市方案。

　　3、改制。即由有限责任公司变更为股份有限公司。

　　4、ipo上市条件辅导备案和公告。与券商签订辅导协议的5个工作日内去当地证监局备案，然后在当地报纸上发布接受辅导的备案。

　　5、中介机构进场做细致的尽职调查，根据上市条件要求，对公司的各个方面进行调查，发现存在的不规范的方面，提出整改建议。这个过程一直持续到向证监会报送上市申报材料以前。

　　6、ipo上市条件募投项目可行性研究报告编制和备案、环评。

　　7、向涉及到公司经营的所有政府主管机关，申请出具最近三年无重大违法行为的证明。如果是重污染行业企业，需要做上市环保核查。

　　8、辅导结束后申请当地证监局验收。

　　9、ipo上市条件尽调后形成上市申请文件，主要是招股说明书等，报送中国证监会。审核、发行、上市。

2.创业板IPO上市需要具备的条件

　　创业板作为多层次资本市场体系的重要组成部分，主要目的是促进自主创新企业及其他成长型创业企业的发展，是落实自主创新国家战略及支持处于成长期的创业企业的重要平台。注册新加坡公司有哪些税率及优势?具体讲，创业板公司应是具备一定的盈利基础，ipo上市条件拥有一定的资产规模，且需存续一定期限，具有较高的成长性的企业。首次公开发行股票并在创业板上市主要应符合如下条件。(改制/上市评估 010-81132459)

　　(1)发行人应当具备一定的盈利能力。为适应不同类型企业的融资需要，创业板对发行人设置了两项定量业绩指标，以便发行申请人选择:第一项指标要求发行人最近两年连续盈利，最近ipo上市条件两年净利润累计不少于一千万元，且持续增长;第二项指标要求最近一年盈利，且净利润不少于五百万元，最近一年营业收入不少于五千万元，最近两年营业收入增长率均不低于百分之三十。

　　(2)发行人应当具有一定规模和存续时间。根据《证券法》第五十条关于申请股票上市的公司股本总额应不少于三千万元的规定，《管理办法》要求发行人具备一定的资产规模，ipo上市条件具体规定最近一期末净资产不少于两千万元，发行后股本不少于三千万元。规定发行人具备一定的净资产和股本规模，有利于控制市场风险。《管理办法》规定发行人应具有一定的持续经营记录，具体要求发行人应当是依法设立且持续经营三年以上的股份有限公司，有限责任公司按原账面净资产值折股整体变更为股份有限公司的，持续经营时间可以从有限责任公司成立之日起计算。

　　(3)发行人应当主营业务突出。创业企业ipo上市条件规模小，且处于成长发展阶段，如果业务范围分散，缺乏核心业务，既不利于有效控制风险，也不利于形成核心竞争力。因此，《管理办法》要求发行人集中有限的资源主要经营一种业务，并强调符合国家产业政策和环境保护政策。同时，要求募集资金只能用于发展主营业务。

　　(4)ipo上市条件对发行人公司治理提出从严要求。根据创业板公司特点，在公司治理方面参照主板上市公司从严要求，要求董事会下设委员会，强化独立董事职责，并明确控股股东责任。